A Comonotonic Image of Independence for Additive Risk Measures

Zoekresultaten

Zoekopdracht: faculteit: "FEB" en publicatiejaar: "2004"

Auteurs	M.J. Goovaerts, R. Kaas, R.J.A. Laeven, Q. Tang
Titel	A Comonotonic Image of Independence for Additive Risk Measures
Tijdschrift	Insurance: Mathematics & Economics
Jaargang	35
Jaar	2004
Nummer	3
Pagina's	581-594
ISSN	01676687
Faculteit	Faculteit Economie en Bedrijfskunde
Instituut/afd.	FEB: Research Institute in Economics and Econometrics Amsterdam (RESAM)
Samenvatting	This paper presents a new axiomatic characterization of risk measures that are additive for independent random variables. In contrast to previous work, we include an axiom that guarantees monotonicity of the risk measure. Furthermore, the axiom of additivity for independent random variables is related to an axiom of additivity for comonotonic random variables. The risk measure characterized can be regarded as a mixed exponential premium.
Soort document	Artikel
Document finder

Gebruik dit adres om naar deze pagina te linken: http://dare.uva.nl/record/160329

Disclaimer/Klachtenregeling
Meent u dat de digitale beschikbaarstelling van bepaald materiaal inbreuk maakt op enig recht dat u toekomt of uw (privacy)belangen schaadt, dan kunt u dit onderbouwd aan de Universiteitsbibliotheek laten weten. Bij een gegronde klacht zal de Universiteitsbibliotheek het materiaal ontoegankelijk maken en/of van de website verwijderen, dan wel samen met u bekijken hoe op een andere manier aan uw klacht tegemoet kan worden gekomen.
Stuurt u hiervoor een e-mail naar: dare@uva.nl, of een brief naar: Bibliotheek van de Universiteit van Amsterdam, afdeling Elektronische Diensten, UvA-DARE, Singel 425, 1012 WP Amsterdam. Er zal dan zo spoedig mogelijk contact met u worden opgenomen.